“丈母娘对新上门的女婿，不兴问房价改问肉价，家中有猪若干胜过豪宅一片……”2011年通胀高高在上，特别是食品类价格更是扶摇直上。负利率逼得挎篮子买菜的老太太们都在打听，M2是什么，凭啥M2高了，我买菜就贵了呢？
理财的要诀
通胀如虎，让惯于存款收息的普通老百姓，再也无法淡定了。“钱是不能存银行了，越存越少，越存越亏。”所谓柳暗花明，君不见，2011年神州大地，爆出了一个又一个令人眼花缭乱的高利贷暴富故事。果不其然，不明就里的老老少少们都把血汗钱从银行取出来，投向了能带来梦想的民间借贷市场。可惜，金融市场的游戏规则是，当每个人都觉得自己是“黄世仁”，可以坐收渔利的时候，往往也就是鸡飞蛋打的时候，最终大家发现自己其实还是“杨白劳”。
“食利者”一边从亲朋好友处借钱，一边放高利贷给自己的“上线”，自己办起了银行。但是庞氏骗局一旦卵覆鸟飞，希冀“高息生钱”发家致富的投资客很快发现，自己的损失及债务在有生之年都难以偿还。因此2012年，一定要及时规劝家里人，特别是老人，不要迷信天上掉“馅饼”，天上从来都只会掉“陷阱”。
其实，2011年真正精明的投资者并没有离开银行，他们在发银行的“年关难过财”。央行连续12次提高准备金率之后，银行发现自己没钱了，需要高息揽储确保自己“有米下锅”。因此，每到月末、季末，各家银行都会上演“存款大战”，五花八门的高息短期理财产品让存款人过了一把“金主”之瘾。笔者简单计算了一下，如果投资者能够及时滚动购买银行各类期限的保本浮动类理财产品，2011年全年实现6%以上的收益并不难，更重要的是，银行保本类理财产品风险较小。
2012年投资者应该如何理财呢？要理清头绪，必须先回答两个问题。第一，宏观经济形势判断，因为大趋势决定了我们投资理财的方向；第二，个人投资的风险偏好，这是决定具体产品选择的关键。
2012年的宏观经济形势，无论是全球还是中国都令人压抑。受美欧经济不景气的影响，2012年中国出口同比增速可能会回落至个位数，消费增长会有希望保持在2011年的水平，房地产调控和贷款压缩投资增速必定下降，全年经济增长率预计在8.5%左右。2011年的高通胀迫使政府压制电、油、气、水等基础产品涨价，2012年估计会是它们的涨价年。对企业来说，基础材料涨价，销售增长不力，盈利增速很可能下降，中国股市出现大牛市的概率较小。
放眼全球，老态龙钟的欧洲陷入了无休止的主权债务危机之中，希腊已经倒下，下一个会轮到意大利，连欧元能否保全都成了问题。2012年欧元区预计将在债务危机、经济萎缩、政治动荡、民众抗议这四重奏中度过。美国的情况会比欧洲好一点。源于房地产泡沫的次贷危机过去了好几年，美国的房价还是在低位徘徊；美国已经沦落到了要靠卖户口（投资房地产移民）来拉动房地产和经济发展的地步。但是美国消费增长已有起色，制造业回归美国已经萌芽，因此2012年美国的经济增长速度虽然不会太快，但至少是走在增长的道路上。
接下来，就是风险偏好问题。每一个人、每一个家庭，经济条件不同，未来预期不同，实际承担的风险能力和意愿千差万别。有一个测量自己风险承担极限的简单方法：如果投资让你食不甘味、夜不成寐，那么请压缩你的投资规模，因为你已经跨过了承担风险的极限。那些到了极限而不收手的，大都会亏得跳楼而告终。金融市场的底部极限往往就是人性承受力的底部，一边是散户纷纷跳楼，一边是大庄家低位收筹。因此你不妨只拿出其中一部分钱投资于高风险高收益的产品，例如股市、黄金等。
钱该放哪里？
算好了要拿出多少钱来“赌”市场方向，那么2012年我们“赌”什么胜率会高一些呢？笔者认为，全球经济不景气，欧债危机不断，印钞刺激经济增长是全球大趋势，因此黄金价格可能会继续创新高。美国房地产市场哀鸿遍野，但是企业却一片向好。美国在拓展一个国家长期经济潜能的尖端技术领域仍然是领导者，包括可再生能源、医疗器械、纳米技术以及云计算等，随着时间的推移，这些优势将导致更加强劲的经济增长，因此美国股市值得一搏。中国房地产调控继续，通胀高位运行，优质企业的债券收益率很可能会维持高位，债券类基金值得投资。
除此之外，投资者可以看看市场上不同的理财产品。保险公司会提供
分红险、投资连接险和
万能险三大类理财产品。前两类理财产品的本质都是保险+投资，保险公司把投资者的保费分成“保障”和“投资”两个部分运作，而投资收益完全取决于保险公司的投资管理水平。万能险比较复杂，期限不确定、收益也不确定，但本质是将保单的价值与保险公司独立运作的投保人投资账户资金的投资业绩联系起来，与客户共享收益。按照上面提到的投资最简单产品的原则，保险理财产品结构复杂、期限较长、风险不确定性高，显然不是第一选择。
银行的理财产品根据本金与收益是否保证，分为保本固定收益产品、保本浮动收益产品与非保本浮动收益产品三大类，保本类产品风险较小。按照投资方向，银行理财产品可以分为新股申购类、银信合作类、QDII、结构性产品。
