专家建议一：资产配置分析与具体理财建议

　　家庭财务状况分析

　　从简单的家庭财务数据分析来可看，张小姐家庭的财务特点主要体现在：固定资产比例过高、金融资产比例过低，且在金融资产中，收益率较低的存款类资产占到三分之二以上，基金等较为主动的生息资产占比不足三分之二，从而导致家庭整体资产收益率相当低。也正是因为这样的资产结构，该家庭的收入几乎全部为被动收入(工资薪金收入)，几乎谈不上有什么主动性收入(投资类收入)。如果将来想要财务上较为自由，目前的结构和状态下就显得比较困难了，亟需调整和改善。

　　理财目标分析及对策

　　经过对张小姐家庭的财务状况、具体数据测算及预估，我们给出以下简要分析。

　　关于两年内买房问题。虽然张小姐没有说将来是再购买一套90平方米左右的房产，还是换购一套比现在大些的房产。因此我们分两种情况讨论分析。

　　如果要购买一套90平方米左右的房产，假设单价与现有房产差不多，也就是在15000元/平方米左右，那么总价大约135万元。由于新近的房产调控政策，二套房首付首付至少五成，需要近70万元，即便未来政策松动可以采用三成首付方式，首付款大约需要30万元。加上税费、装修款等，至少手里要有40万元左右现金。

　　在未来两年内，该家庭的收支状况如与今年相当，实际结余约为5万元/年，两年大约可以攒下10万元。加上现有的12万元金融资产，两年后手里的现金资产不会超过22万元。

　　因此，从实际的经济能力来看，该家庭未来只能选择“以大换小”的方式，来改善居住条件。

　　将现有60平方米的小房子卖出后，假设这套房产未来两年内房价基本维持不变，那么张小姐夫妇可以获得90万元左右的售房款，加上未来两年内的积累，可支配资金大约在110万元，那么想要购买总价135万元的房产，可以说是游刃有余了。到时候可以再根据实际情况，考虑到底支付多少首付款，到底贷款多少金额。

　　将小房子卖出后，两年后买一部10万元左右小车的问题，也就能迎刃而解了。

　　至于孩子的教育金积累问题，孩子目前尚只有1岁半不到，养育费用的压力才刚刚开始。今后可以采用多样化的金融工具来逐步积累，不必过于担忧。

　　具体理财建议

　　增加家庭备用金。该家庭孩子刚出生不久，张小姐又是全职太太，目前家庭经济重担全部压在先生一人的肩膀上，因此，家庭经济的流动性风险是比较大的。这样的家庭，家庭紧急备用金指数反而应该比“常规家庭”的3~6倍更高一些，最好能调整到6~9倍于家庭月度支出，也就是准备大约3万元，可以以活期存款或货币市场基金的形式留存。

　　调整家庭金融资产结构。由于该家庭的金融资产额度较低，因此，在增加了家庭紧急备用金倍数后，实际上能够调整的也就是2万元不到的定期存款了。对该家庭而言，资金以定期存款的形式存在几乎没有意义。因此，这笔“小钱”张小姐不妨尝试一下股票投资，为将来整个家庭更进一步的理财计划打一些实践基础。

　　懂得适当负债。该家庭目前负债为零。虽然“无债一身轻”，但也限制了整个家庭对资金的支配能力。将来换购大房的时候，一定要适当举债，利用财务杠杆为全家改善居住条件，同时留出一定量的资金用于金融投资，提升家庭的资产收益可能。

　　合理安排家庭保险计划。对于这类“单支柱”家庭而言，保险保障的合理安排尤显重要。张小姐已经有一定的保险意识，为家人安排了一定量的保险，但现有安排是否合理，是否需要调整，建议她可以再看看专业人士的意见和建议。