银行理财产品收益步步走低，但不少互联网金融平台上理财型保险产品的预期收益率却仍保持在5%、6%甚至7%以上，这是为什么呢？

　　据银率网的统计数据，11月7日至11月13日累计发售的700余款人民币非结构性理财产品平均预期收益率为4.4%，环比继续下降。而2015年三季度银行理财产品遭遇发行量和收益率双降，三季度总计有161家商业银行共发行14619款理财产品，平均预期收益率从4.94%跌至4.62%，创下近三年季内最大跌幅。

　　在降息周期下，货币基金的整体收益率水平同样也在下滑。根据东方财富choice统计数据显示，截至10月25日，货币基金7天平均年化收益率为2.9%，标杆产品余额宝为3.02%；短期理财型基金7天平均年化收益率为2.99%，也较去年同期下降不少。11月26日，记者看到余额宝最近7日预期年化收益率只有2.7780%。

　　放眼理财市场，似乎只有保险产品一枝独秀。记者在京东金融定期理财产品频道看到，某寿险公司多款投连险产品的预期收益率在6%以上。同样，在腾讯旗下理财通平台，一寿险公司两款预期年化收益率为5%以上的投连险产品在两天内被抢购一空。还有微众银行APP此前推出的预期收益率7%的产品，也是一家养老险公司推出的产品。

　　最新公布的数据显示，保险业前三季度保费收入为19041.53亿元，同比增长19.5%；利润达到2440亿元，同比增长95%，已超去年全年水平。保险公司保费收入加速增长，说白了就是买保险的钱越来越多。有业内人士透露：“最近理财型保险好卖，不断降息是主要原因。”

　　不过，现在网络理财平台上所销售的理财型保险产品中，有不少为投连险产品。据工行温州分行营业部总经理、金颖颖个人理财工作室领衔人金颖颖介绍：“投连险产品是有风险的，收益并没有保障，很多人不了解这一点，只冲着高收益而去。一般银行销售的保险产品安全性较高，会保障收益，比如工行的一款日日升2年期产品，预期年化收益率可达5.1%，并且还可灵活支取。”

　　那么，保险理财产品和银行理财之间有何区别呢？金颖颖表示，理财型保险产品，又称理财保险，是集保险保障及投资功能于一身的新型保险产品，属于人寿保险的新险种。通过保险进行理财，实质上就是通过购买保险对资金进行合理安排和规划，防范和避免因疾病或灾难而带来的财务困难，同时可以使资产获得理想的保值和增值。银行理财产品，在人们传统观念中，把银行理财产品狭义地概括为保本型理财产品。其实不然，银行的理财产品种类丰富，包括保本型产品、净值型产品、券商集合类产品等等。理财型保险的优势在于享受保障的同时还能获取固定的收益，且安全性较高；但是理财型保险大部分产品形式单一、周期较长、收益率固定并且变现能力相对较弱。银行理财产品的优势在于产品种类丰富、安全性高且可获取超额收益，但是购买银行理财产品时必须进行风险评估，需要投资者了解自身风险承受能力和投资喜好，选择适合自己的产品。

　　金颖颖告诉记者：“很多人问我，买什么产品好。我个人认为，资产配置对一个家庭是十分重要的。从标准普尔家庭资产配置中可以看到保命的钱占20%、保本升值的钱占40%、生钱的钱占30%，剩下10%是流动的钱。因此，合理地进行配置才能够保证自己的财富稳定增长的同时让自己的家庭得到保障。”举个例子，我们假设一位投资者的风险评估等级为平衡型，这是大多数人的评估等级结果，若他有100万资产，我们就可以为他配置30～50万元的理财保险产品，并搭配50～60万元的各类理财产品，剩余的钱可购买开放式货币基金作为流动资金理财方式，这样的资产配置方案整体年化收益可达到6%以上，同时已经兼顾了保险保障和日常支出，能较好地平衡收益和风险，是目前较为合理的资产配置方式。