Wind资讯发布了2014年银行理财产品市场年报，年报显示，2014年度全年银行理财产品的发行数量再度创出历史新高。然而，银行理财产品收益率在过去的12个月里呈现逐步下滑的趋势。从披露的年报、季报信息来看，股份制银行理财业务向资管转型趋势明显，在利率市场化加速推进的背景下，资管转型动力十足。如今，加快推动事业部的建立，实现资产管理业务统一运作成为银行资管转型的重要方向。随着银行理财回归资产管理本质，净值型理财产品及结构型理财产品的发行数量正在快速增加。

　　与此同时，金融分析研究机构银率网也发布了2014年理财市场年度报告，2014年银行理财产品为老百姓带来了丰厚的投资收益，但由于货币市场收益率的下降，银行理财产品的收益率在2014年呈现出比较明显的下行趋势，而2013年红极一时的“宝”类产品——货币基金，也在2014年步入了收益下滑的轨道。那么，在接下来的2015年，银行理财产品会呈现怎样的收益状态?老百姓对这类低风险投资品又该如何选择?

　　理财产品发行量增长明显

　　根据银率网数据库统计，2014年总计有178家商业银行共发行60911款理财产品，较2013年增长29.53%。其中增长幅度最显著的是农村合作金融机构和城市商业银行，其中，农村合作金融机构的理财产品发行数量较2013年翻倍。从理财产品币种来看，外币理财产品发行量较2013年微增1.87%。从期限结构来看，3个月以内期限的理财产品发行量占总量一半以上。从收益类型来看，保本浮动收益类理财产品发行量增幅较大。

　　2014年在监管层严格监管及资金充裕的情况下，银行理财产品收益将持续下行，银行更倾向发行中长期理财产品吸收资金。即便市场各种不如意，2014年度全年银行理财产品的发行数量仍再度创出历史新高。Wind资讯认为，银行理财产品发行数量高歌猛进，也从一个侧面证明银行从2013年下半年互联网巨头的突袭中，已经逐渐缓过神来。

　　不得不提及农商行(农村信用社)在2014年的表现。此前农商行的金融理财业务显得较为冷清，产品十分匮乏，面临缺失的尴尬处境。除个别较早涉足银行理财市场的农商行建立了自己的品牌外，大多农商行的理财产品一般限于与一些金融机构合作开展代销，而部分欠发达地区的农商行理财业务几乎是空白。这一现象在2014年得到了大大的改观，在存取款业务竞争已经进入白热化状态，理财产品业务成为农商行的重要发展方向。

　　城商行在理财市场的表现依然突出，不仅是体现在量上，收益率方面也很亮眼，“类存款”的特征明显。国有制银行的理财业务依旧稳健，稳步发展的同时降低转账额度限制“宝类”理财。股份制银行则是理财业务向资管转型最明显的，理财业务收入增速远高于产品销售规模的增长，意味着理财资金投向结构发生了不小的变化。2013年10月中旬，首批以股份制商业银行为主的多家银行获得理财资产管理业务试点资格，试点发行债权直接融资工具、银行资产管理计划，这意味着银行可独立进行理财资产管理业务。从已披露的信息来看，多家股份制银行已向资管转型。

　　此外，外资银行理财产品发行在不断边缘化。2014年国务院公布《国务院关于修改〈中华人民共和国外资银行管理条例〉的决定》、银监会发布《外资银行行政许可事项实施办法》，旨在降低外资银行准入条件，最大限度统一中外资银行市场准入标准。不过这些举措并没有改变外资银行在理财市场的生存状态，理财业务发展较好的星展银行表示，“星展主张不以产品为导向，实现从卖产品到为客户提供理财解决方案的转变。星展中国将不断增加网点，同时大力发展网上银行来寻求业务突破。”