又到重阳节了，养老的话题又成热点。本期理财相对论也来话重阳，特邀中国银行财富管理中心财富经理胡杨为独生子女家庭支招，如何准备充足的养老资金。

　　案例：

　　15年后，养老比例对于张一来说，将下降到1：2，因为他只有一个孩子，要养他和妻子两个老人。今年37岁的张一，事业上已经小有成就，6年前从海口一国企下海，成立了一家外贸公司，自己做老板，经营状况一直呈现良好上升趋势。

　　去年金融危机出现，企业的经营状况迅速下滑。现在自己无社保，企业经营状况也不理想，张一心里就没着落了，一直忧心忡忡：“与其未来等儿子来养，不如现在开始着手准备。”胡杨建议张先生在理清家庭财务状况后计算养老资金缺口，再根据具体情况制定养老计划。

　　计算：

　　张一目前年收入50余万元，太太33岁，在一家国企工作，年收入10万元，太太有社保、意外、医疗等消费型商业保险；儿子张小军7岁，有一份教育保险，年保费5000元；张一打算在儿子大学毕业后，送他出国留学。张一现有自住房一套，市值100万；自用汽车一辆，市值20万；活期存款30万元，定期50万，利息11200元；基金20万，今年的投资收益已经基本弥补去年的损失；因无时间精力，未做股票投资，自有企业的股权50万元；房贷50万，张一希望5年内偿还。在家庭支出方面，三口之家月支出近1万元。

　　分析：

　　根据张一现有家庭支出测算，50岁时年生活费支出需要十几万元，按养老年限30年算，在50岁时需筹划几百万元养老费用。而太太有社保、医保，可减少一部分自有养老金的筹备。

　　胡杨为张一家庭的财务进行了一番诊断，发现张一家庭资产负债率较低，投资比例虽然高达54.55%，但都是金融性资产投资，且投资理财产品比较单一，产品的抗风险、抵御通货膨胀能力弱，盈利能力较低，投资理财收益偏低。

　　储蓄能力上看，张一家庭的收入来自于工作收入，储蓄率76.17%，储蓄结余额高。但是家庭的资产流动性强，超出经验值合理范围，胡杨建议张一当企业资金充裕，则家庭金融资产可适当配置短、中期的理财产品。此外，虽然张一家庭的年收入比较可观，但是没有为夫妻双方筹备寿险、健康险、养老保险和做好养老规划。对于孩子年幼的家庭，企业经营风险如何防范，做好家庭保障的防护墙，王先生是非常迫切需要进行资产的合理配置，为自己的人生保驾护航。