以某银行的理财产品为例，该产品半年期、一年期产品收益率分别为2.90%和3.24%，比同期限银行定期存款利率2.25%和2.52%分别高出0.65和0.72个百分点。如果存款部分和理财部分都打上20%的个人所得税，其收益率将分别只有2.32%和2.592%，这和同期限的定期存款并没有拉开明显的差距，自然无法吸引投资者。

　　以某银行推出的一年期理财产品为例，市民购买该银行10万元的理财产品，一年后到期将得到2800元（含税），而一年期定期存款税后收益为2016元。如果打上20%的所得税，投资收益只有2240元，比一年期定期存款税多224元左右，远比所宣称不扣税的要少得多。

　　2、教育储蓄，“看上去很美”

　　有专家表示，由于教育储蓄存在优惠不多、限制颇多的情况，大大减少了人们对其的投资热情。

　　虽然目前，可以投资的理财品种比较多了，但是很多老百姓仍然把储蓄作为主要的理财方式。在目前的情况下，各银行开始对小额账户收取手续费，再加上利息还要扣掉20%税金，老百姓难免会心疼。

　　投资教育储蓄的好处，在于投资者能享受两大优惠政策：一是根据国家规定，“对个人取得的教育储蓄存款利息所得，免除个人所得税”；二是教育储蓄作为零存整取储蓄，享受整存整取的利率（相对于其他储蓄品种，教育储蓄利率优惠幅度在25%以上）。

　　3、投资债券可以免税

　　根据《个人所得税法》规定，个人投资国债和特种金融债所得利息免征个人所得税。

　　国债风险几乎为零，利率略高于同期的银行存款，前段时间热炒的人民币理财产品和现在广受欢迎的货币市场基金的投资标的都有国债。从较长一段时间来看，投资国债是比较合算的。

　　普通投资者可以选择凭证式国债，由于该类债券不能上市交易、不能随意转让，而且提前兑付时还要损失一部分利息，投资者一般到期才兑付。同时，还可以投资记账式国债，根据市场利率及其他因素的变化判断国债价格走势，低价买进，高价卖出，在二级市场赚取记账式国债买卖差价。

　　个人投资企业债券（包括可转换债券），无论是在一级发行市场还是在二级市场购买企业债券，持有到期后取得的利息收入，作为“利息、股息、红利所得”应税项目，均应缴纳20%的个人所得税，税款由兑付利息的机构负责代扣代缴。有时会出现企业债券的票面利率略高于国债的票面利率，但扣除税款后的实际收益率反而低于后者的情况。

　　4、基金，四种情况暂不征税

　　对于个人投资者购买基金所得的分红，不再征收个人所得税。

　　随着近期股市行情火爆，证券投资基金的净值也出现了大幅上涨，多家基金公司更于近日公布了大比例现金分红方案。随着这些分红的出现，是否缴税，就成为很多市民关注的焦点。

　　地税局有关负责人表示：按照相关规定，对基金持有的股票的股息、红利收入，债券利息收入以及储蓄存款利息收入等，均由上市公司、发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴了20%的个人所得税。