或许有些人会疑惑：作为一种风险管理工具，保险不是“为无法预料的事情做准备”而设立的吗？怎么还可以理财投资呢？其实，“保险理财”有两层意思。第一就是利用保险产品的保障功能，来管理理财过程中的人身风险，保证理财规划进行。这一点不仅必需，而且非常的高效。“不怕一万，就怕万一”的理财心态，很久以前我们的老祖宗就有，而最明显的方式就是储蓄理财，不管是存在家里还是银行，这笔钱就是不能随便花。这正像是自己给自己做的保险。但如果你去保险公司投保，远用不了那么多钱，就可以得到同样的保障。多出来的流动资金就可以投入到其他金融产品中去，创造更多受益，这样不是更有效率吗？其次，保险本身附带有理财功能。针对老百姓日益强烈的投资意愿，近年来许多保险公司还设计出了很多新险种，它们在保障功能的基础上，更能实现保险资金的增值。

　　让我们先来看看究竟什么是“分红保险”。打个简单的比喻，分红保险就如同是把公司经营成果的一部分让利发放给寿险消费者，其作用类似于商品降价、打折，它对于吸引消费者、活跃寿险市场、促进寿险市场发展的作用是不言而喻的。

　　相比较纯储蓄性业务的存款，分红保险是一种具有储蓄功能附带投资风险的业务，其优点是安全性好，不扣利息税，除能获得利息外还能分享保险公司的经营成果，另外还能附带一定的保险功能。但同时，分红保险也存在一定的不可预见性。

　　下面以中国人寿保险的“鸿裕”两全分红为例，与银行储蓄存款进行比较。首先，这是一款“贴息型”的保险，该保险保障6年，每1万元一次性返还投资者800元。也就是说投资者只需要付9200元的本金，到期后，投资者可分到“本金＋累计红利”。而银行5年期1万元储蓄存款利息约为1400元，虽然高于800元不少，但累计红利如果高的话，不仅可以“冲抵”差额，外加保险本身的保障，对投资者还是挺有吸引力的。

　　据计算，如果每年的红利率为1.5%，则累积红利为386.4元。一般来说，专家理财的“分红保险”收益会高于一年期银行存款利率，但理财收益受制多方因素，红利的多少取决于保险公司的死亡赔付、营业费用是否低，投资渠道、资金运用是否通畅有效，而且每年的情况不同，只有完成年度会计结算之后方能得出结果。因此红利是不可预见和不能保证的。如果你相信保险公司每年分红会在1.5%以上，买分红保险就划算，否则就不划算。

　　总的来说，分红保险是集保险和投资功能于一体，基本上按期返还，还会有分红。不过，对于短期内需用钱的家庭，一般来说不要把急用钱用来买分红保险，因为分红保险的变现能力较差，一旦入保，中间须用现金再进行投保，退保可能连本金都难以得全。如果确实需买分红保险，但必须先储蓄一部分资金以备家庭急用。

　　对于收入不稳定的家庭，不宜多买分红保险，这部分家庭应以储蓄存款为主，即使买保险也最好选择一年期短险，一旦发生意外其赔偿金额也较高。而对于有稳定收入来源、短期内又没有大宗购买计划的家庭，买分红保险是一种较为理想的投资。