精算师拆解香港保险 分红储蓄理财功能才是吸引点
向日葵保险网
[导读]：珠宝还是奢侈品？都不是！近几年，香港保险已成不少内地居民赴港“买买买”旅程中的重要一站。虽然监管不断发出风险提示，但内地客“赴港投保”热度依然不减。
不过，香港保险并非有益无害，其虽在演示和销售灵活性方面具有一定优势，但也存在一些风险。如费率不保证风险、红利收益不确定性风险、流动性风险、退保风险和汇率风险等，这些也在保监会的风险提示中多次被提及。
内地险企可从两方面入手改善
无论如何，香港保险能吸引众多消费者趋之若鹜必然有其过人之处。所谓“打铁还需自身硬”，内地险企想要让消费者的目光停留在自家的产品上，还需从产品入手。那么作为内地保险业的同行们，又改如何调整经营策略和产品设计呢？
“随着供给侧改革和各类型产品费改的推进，内地保险产品需升级责任，扩充保障范围，提高保障程度和灵活性，以满足客户的差异化保险需求。”陈谦表示，若内地同类分红产品和香港价格可比，则需要降价30%左右，在此基础上，产品价值率将大幅降低，若要与香港保险竞争的同时，维持价值水平，还需险企不断提高自身经营管理。
比如，加强分红险的资产负债分红管理，根据产品的负债特性设置投资策略，提高投资收益，维持长期投资收益稳定，做好分红险的可分配盈余管理；提高公司的风险控制能力，提高保险公司经营管理能力和盈利能力，降低股东资本成本，从而降低贴现率要求；严控销售误导，加强保单品质管理，提高保单继续率，更好地支持现金流管理，摊薄保单成本，实现规模效应，降低费用成本；做好发生率经验管理，提供更有吸引力的差异化产品等。
产品创新和管理均离不开政策的支持。在险企提高自己的同时，对监管也提出了一些期许。
“比如现金价值计算是否能够有更大的灵活性，但低现价不等于高继续率，保险公司需要规避通融退保风险。”陈谦从四个方面给监管创新提出了建议，香港长期险也可以赠送和提供费率优惠，内地保险在赠险的保险期间和赠险额度方面都有规定，如无法赠送长期保险，内地监管能否尝试对赠险制定更加宽松的管理，但也要看保险公司能否驾驭销售的灵活度、能否做到行业自律；十几年前健康保险可以开发成分红型产品，但由于经营不善被叫停，随着内地公司在重疾险开发管理经验的增加、行业重疾表的推行，是否试点重新放开重疾保险的分红限制等。
