第二种是投保人可以随时领取账户中的部分现金价值，投保人可以在收益达到自己满意程度时就套现，比如说在感到后市将走熊时领取2万，留下1万放在账户中继续投资，这样保单继续有效，其中含有的人身保障也有效。但前提是投保人必须支付一定费用即部分领取费用。

　　第三种情况就是最不鼓励的“退保”，退保费用是投保人在保险期限未满时提前解除保险合同所要支付的费用，它与部分领取费用类似，按照保单账户价值的一定比例来收取，比例随着退保所在的保单周年的增加而递减。退保的损失通常比较大，保单所含的人身保障也丧失了。“其实可以用转换账户的办法来避免或者减少损失。”刘干宵建议。

　　小心理解万能险的“负收益”

　　平安人寿北京分公司的资深代理人王政凯在分析万能险时谈道，投保人可以随时领取账户价值，流动性很强。因为万能险账户是复利计息，每月结算，利息进入账户参与投资，投保人可以随时领取，当然也可以不领取而累计再投资。但如果保户像使用活期存款一样，对万能险随时存、随时取，则将破坏其高收益的基础。只有将本金和利息长期留存于账户中，“利滚利”才能发挥复利的“威力”。

　　但是也有的消费者买了万能险，在缴费几年后发现账户竟然是负收益的。记者了解到：万能险第一年会扣除50%左右的初始费用，还有一些账户管理费以及风险保费之类的也是投保人要考虑的费用。如果投保人年龄偏大，期缴保费又不是很多，却要了很高的保险金额，出现负收益也不足为怪了。

　　举例来说，客户缴5000元的期缴保费，那么第一年客户可以支配的就是2000元，其他3000元作为初始费用是由保险公司支配的。剩下的可支配的2000元，依据客户的年龄，例如50岁每1万的保额风险保费是86元，客户选择20万的保险金额就要扣除1720元的风险保费，其实属于客户用来投资的钱只有280元。

　　投保人必须明确的还有：万能险的初始费用不仅比例大，缴费时间也颇长。有的公司产品在第10年之后依旧要收取5%、2%的初始费用。稍微计算一下，我们就知道投保人所缴保费与进入投资理财账户的资金之间的差距了。进入投资理财账户的钱的基数太小，自然收益就有限。

　　而对于分红险，每年的分红长期累计起来数额并不是很大，是风险最小的一种投资型险种。目前国内大多保险公司采取现金红利的分配方式，直接以现金的形式将盈余分配给保单持有人。红利可以采取多种领取方式：现金、累积生息、抵交保费和购买减额交清保险等，王政凯说：“红利不存在会在熊市蒸发的情况。”