万能上市：需求催生创新

　　记：曾有学者指出，保险的根本在于注重保障，投资功能的出现本身就是对其宗旨的偏离，而万能险更是把它的代客理财功能作为主要功能，是保险发展的一种误区，您如何看待这种观点？

　　刘：在国际市场上，万能险是一种成熟产品，是在保障基础上拓展理财功能的金融创新产品。保障是多方面的，包括生存和死亡等各个方面。万能险虽然只保身故，但是万能险将来提供的现金，将能满足子女教育和养老需要，它们正是最大的生存保障。

　　每种保险产品都有其特定消费群，万能险也同样如此，所以并不会有什么误区不误区的问题。

　　吕：很多人购买保险的初衷，在得到保障的同时想实现资金的增值，因此万能险是一种适合市场需求的个性化产品。

　　记：在某公司的万能险产品说明会上，有一位客户一次性购买了100万的万能险，你是如何看待万能险“百万保单”这种现象的？

　　刘：“百万保单”的出现不足为怪。这种现象恰恰说明，万能险的特点与那些有资金又有复合需求的群体恰恰稳合。

　　吕：“百万保单”现象的出现是那些“有钱无闲”阶层需要理财的最好说明。他们通常想安享晚年生活，因此需要庞大的养老金。

　　吸取教训，创造持久生命力

　　记：目前万能险出现市场热销的情况，前些年的投资连接险也曾出现过这种场面，可后来就慢慢萎缩了，你认为万能险会走这样的道路吗，为什么？

　　刘：投连险出现时，市场上没有同类产品可类比，当时股票市场收益也很高，保险公司在宣传时只强调投资功能，后来因为外部环境的变化，收益下降，引起大规模退保发生。万能险与投连险有相似的地方，但它有保底和可变性强等优点。在国外此类产品占比很高，如果保险公司运作得当，宣传理性，相信它还是很有生命力的。

　　吕：投连险是在不成熟的市场背景下推出的，股市不成熟，团队不成熟。而万能险的操作方式则有很大不同，以泰康为例，他们采取了以稳健经营为目标，逐步总结，逐步推广的模式。

　　没有最好的产品，只有最适合的产品

　　记：最后，请刘教授给点建议，哪些人群适合购买万能险，有哪些需要注意的地方，给一点友情提醒？

　　刘：万能险适合那些有多元需求的客户，还有一部分就是有较高收入但是不稳定的人群。市民在购买万能险之前，一定要充分了解万能险和自己的真正需求，形成正确的认识。

　　吕：它适合那些喜欢储蓄的客户，他们要有中长期的投资打算，并且最好已经拥有保险保障的客户。