万能险真的能高回报养老吗?在保监会的产品分类中，把不确定收益的产品分为分红保险、万能险和投资连接保险，万能险的投资渠道受到国家的严格监管，它的收益不可能超越保险资金的投资能力和保险企业的经营能力；万能险的收益体现在按月度公布的结算利率，几年来各家保险公司的结算利率大致在年化3%-5%之间，多数没有达到购买时预期的中档收益水平，而从收益中扣除的保障费用却随年龄每年增加，客户普遍感到收益不理想，加之万能险不记入代理人继续率考核，万能险继续率不足50%，很多公司出现了不是靠经营成果吸引客户，而是靠反复停售来促销的尴尬局面；万能险收益雷声大雨点小的主要原因是它的灵活性太高，由于不能从合同上保证稳定的续期保费，万能险账户资金无法大规模投资那些投资期长的高收益率项目，同时为了防止大规模赎回，它也不能过多投资需要长期持有的股票和基金，只能主要运作在协议存款、债券、短期拆借等渠道，这些都限制了万能险的收益空间，所以指望万能险产生高收益是不现实的。

　　万能险附加重大疾病险是“绝配”吗？很多同业给客户推荐万能险附加重大疾病的组合，声称这种组合既有收益又有保障，是“绝配”，其实这种表面看起来很诱人的组合，是万能险最大的误区，甚至是保险行业的隐患；万能险所搭配的重大疾病保险是一年期的定期保险(深一层次可理解为消费型险种)，只要每年能够从账户价值扣到钱就保证续保，这种保险的费率随着客户的年龄增加而增加，而且要终身交费，某产品10万重疾在40岁时保费535元、50岁保费1457元、60岁保费3792元、70岁保费7721元、80岁保费14577元，总交保费早已超过10万，如果账户价值不够或收益不理想，保障成本完全可能将所有价值“吃光”直至失效，若中途中断或增加保额都需要重新核保，客户在年轻时往往感觉不明显，一旦到了中老年，意识到保障的重要和产品的不足时，转投其它产品已经来不及，客户的保障利益受损，届时的抱怨和投诉对保险公司和代理人来说都是致命打击；万能险与健康险必须分开单独购买，很多优秀的同业都不向客户推荐这种组合。

　　万能险能够规避遗产税吗？万能险通常会捆绑销售固定额度的寿险，也可以根据客户要求增加寿险保额，寿险保费以保障成本的名义每年从保单账户价值中扣除，费用随年龄逐年增加，只要账户中有钱，客户身故时就留下两笔资产：身故保险金和账户价值；从法律上理解，身故保险金是保险公司与客户约定的、与指定受益人之间的债务关系，保险公司“还债”的前提是客户身故，因此指定受益人的身故保险金不是受益人的“所得”而是“债务”，所以免除一切税务；保单账户价值是客户的个人资产，他和客户其他所有的金融资产和非金融资产一样需要法定受益人继承，是所有受益人的“所得”，如果当时实施遗产税法，这部分资产不论多少都应列入遗产继承统一缴纳遗产税。