记者注意到，其实保监会早在2010年7月就发布过《关于人身保险预定利率有关事项的通知(征求意见稿)》，但此后并无进展。

　　今年3月，保监会人身保险监管部向各人身保险公司下发关于征求《关于开展人身保险费率政策改革试点的意见》，提出加快人身保险产品改革创新，提高行业竞争力。4月，保监会还分别召集部分保险公司老总及各寿险公司精算负责人召开座谈会继续讨论此事。

　　从保监会的频频动作和近期媒体报道看来，这次的寿险费率改革是要动真格。据多家媒体报道，根据征求意见稿的内容，人身险费率改革将分为“四步走”。第一阶段，开展普通型人身保险和项目挂钩保险产品的费率政策改革试点；第二阶段，配合税收递延养老保险等项目开展区域性试点；第三阶段，适时开展公司层面试点；最后，进一步扩大试点范围，实现费率管制的全面放开。

　　据了解，第一阶段保监会征求意见稿中提出的方案是，寿险费率改革试点实施主要适用普通型人身保险产品以及与特定资产项目挂钩的专项保险产品，这两种保险产品的预定利率或万能保险的最低保证利率均可由保险公司根据情况自行确定。普通型人身保险产品预定利率在3.5%以上的，需要按照一事一报的原则，在使用前报送中国保监会审批。

　　虽然具体改革方案未出台，但放开寿险2.5%的预定利率已成定局。有业内人士预计，整体方案最快5月出台，7月开始实施。不过，保监会寿险部的相关人士向媒体表示，寿险费率改革议题宏大，监管部门还需要时间。费率改革方案在此前发布的《征求意见稿》的基础上有所调整，保监会正在继续讨论研究。

　　影响保险产品将降价消费者受益

　　放开预定利率，将直接影响保险公司的盈利，但海通证券(600837,股吧)非银行金融业首席分析师丁文韬认为，定价利率放开对上市保险公司当期利润的影响不大，上市保险公司利润绝大多数由存量保单贡献，新增保单贡献比例较低。且新增保单中，分红险、万能险及短险的利润率基本不受定价利率的影响，只有长期传统险的收益率会降低，预计新业务价值将下降15.7%。中性假设下，定价利率市场化后寿险行业新业务价值或下降约3.1%。

　　而据一名保险研究人士告诉记者，费率改革最大的受益者是广大消费者。如果将传统险2.5%的预定利率上调至3.5%，以后消费者购买同等保障的产品将节省部分保费，而付出固定保费所获得的保障或者回报则有所增加。“保险产品价格将更加亲民，消费者获得的保障更多。”

　　一名精算师做出估算，以一款非分红终身寿险为例，一位30岁男性购买保额100万元的产品，在2.5%的预定利率下大概要缴纳保费37万元左右，而在3.5%的预定利率下，只需缴纳26万元左右。他认为放开预定利率对保险期长的传统型产品影响将非常大，但对利率不敏感、保障期限短的险种影响相对较小。

　　不过，一名保险行业人士建议消费者，放开预定利率对保险产品价格的影响还不能确定，而且人身险费率改革方案出台、实施还有一段时间，需要投保的消费者不能因为保险产品要降价而盲目等待降价的到来，因为时间可以等，但个人缺失的保障却不能等。

　　业界观点

　　保险应回归保障功能

　　预定利率是保险公司提供给消费者的回报率，根据保险精算原理，一般预定利率越高，保费费率就会越低。假设预定利率上调至5%，那么投保成本就可以下降一半。中国人寿总精算师邵慧中指出，如果预定利率由目前的2.5%上升到3.5%，中国人寿相关保单价格则将下降20%到30%。

　　而多年来的预定利率管制，也导致传统寿险产品市场份额一再缩水，分红险趁机一统江湖。多年来，曾有多位专家学者一再呼吁“保险回归保障功能”。

　　“以2010年行业数据为例，分红险在寿险保费中的占比已达77%，较2008年同期上升12个百分点；2009年分红险实现保费收入7455亿元，同比增长40.7%，成为推动行业增长的主要推动力。为什么分红险会一险独大？回归传统保障为什么如此困难？”中国人民人寿保险公司总裁李良温认为，传统寿险产品预定利率的非市场化，导致行业产品呈现单一化、同质化的状况，预定利率不放开，传统产品的价格就会居高不下，传统寿险产品就没有市场。

　　2003年以来，分红险保单的红利分配水平每年均高于3.3%，2007年甚至超过9%，如果再加上部分保险公司派发的特别红利，客户获得的收益则大大超过传统寿险，这也是分红险备受青睐的原因之一。李良温指出，只有使传统产品价格理性回归，才能使消费者得到实实在在的好处，才能培育市场和释放需求，达到保险回归保障的目的。