“投资的主体是万能险的投资方向主要为大额协议存款、大型基础设施建设和国债，还有很少的部分可以做一些权益类投资。”上述保险公司高管告诉记者。
在保险公司的各种投资中，固定收益类产品是主要方向。“一般情况下，一半的投资比重会放在债券上，三成左右是定期存款，权益投资比较小。这种投资结构的优势在于收益很稳定，不会出现大幅的波动。但投资收益受利率影响很大，因为其重要投资标的，包括债券、存款都直接与利率挂钩，利率变化，对于投资收益的变化影响很大。”这位高管说。
根据去年11月27日央行发布的数据显示，一年期的定期利率为2.52％，大额协议存款则要更低一些，为1.17％。这与保险公司万能险4％甚至高达5％的结算利率水平相比，无疑相距甚远。
“如果是资本市场好的时候，保险公司还能用权益类投资补足，但是现在这个市场，权益类不拖累就已经很不错了。”上述高管认为，投资收益低迷，而万能险结算利率高企，这其中产生的“利率差”让保险公司越发难熬。“赚的少，给的还要高，保险公司的积极性可想而知了。”这位高管说。
小贴士：
购买万能险“三”注意
结算利率不断下降，保险公司态度也相对暧昧，那么万能险的投资价值在哪里呢？社科院保险与经济发展研究中心研究员郭金龙表示：“个人的风险偏好、保障需求和投资能力，是决定投资者是否适合购买万能险的三个因素。”
首先，万能险绝不是储蓄替代品。
储蓄利息的计算基数是进入银行账户的所有本金，而万能险的收益计算基数是保单的账户价值，即个人所缴保费中，扣除初始费、账户管理费等费用以外的资金。
其次，万能险并非万能。
尽管万能险能够任意提高或者降低死亡给付金额，但其基本保障主要为身故保障和全残保障，对于意外、医疗、重疾保障，万能险通常不能覆盖。
第三，不是所有人都适合购买万能险。
平安人寿资深代理人夏萍说：“万能险是一种投资性的保险，在投资最初的3年－5年时间内实际收益并不能让人满意，甚至会出现亏损。因此，万能险的投资者应具备以下条件：有稳定持续的收入；有富余资金且没有其他投资意向；对收益回报有中长期准备。”
用微信“扫一扫”，精彩内容随时看
