理财收益3时代捧红银保产品 高收益从何而来？
向日葵保险网
[导读]：同等前提下，投资期限越长，不可控因素就越多，相应的风险越大，投资者就会在无风险利率的基础上要求有更高的风险补偿。因此，银保产品收益率略高于银行理财产品是合理的。
如此说来，银保产品目前的收益水平确实无可厚非。
无需“谈保险色变”
那银保产品到底能不能买？
近日，银监会发布了《关于规范商业银行代理销售业务的通知》，不仅要求银行代销的产品只能是持有金融牌照的金融机构发行的，还有相当重要的一条是“商业银行应当加强投资者适当性管理，在销售过程中明示产品的代销属性，充分揭示代销产品风险，不得采取夸大宣传、虚假宣传等方式误导客户购买产品，并应当根据有关规定实施录音、录像”。
这则新规针对的对象不言自明——银行代销的理财产品，包括银保产品。不过，在新规的指导下，“存款变保险”的情况或有所减少。但要稳当获取银保收益，则还需投资者加强对险企和保险产品的研究，同时提升安全意识，购买前一定得弄清暗藏的风险。
首先，以万能险为例。闫自杰指出，这类产品的核心风险在于流动性，就是投资者一旦没有持有至约定期限而提前终止保险合同，需要扣除较高的退保费用，有可能造成本金损失。
另外，投资者在购买万能险时，常常会被告知参考保险的投资标的及投顾的历史业绩。需要注意的是，这类产品的说明书里都明确标注了“历史收益仅供参考，并不代表未来的投资收益”。
所以，投资者在购买万能险时，要格外注意：首先，万能险都有保底收益，但高于保底的部分是不确定的，实际结算利率会根据投资情况来调整；第二，万能险的历史收益仅供参考，并不能代表未来的投资收益。
其次说说
分红险。分红险就更需要提高警惕了。该险种具有两个明显特征，一是保险期限内保单的现金价值较低，一旦提前退保就会造成本金损失（多数产品需持有超过保险期限的半数，才可勉强保本）；二是分红不确定，高收益多来自于销售人员的口头承诺，并没有在保险合同中体现，因此易产生纠纷。
闫自杰总结道，投资者在购买银行代销产品时，一要提高警惕，向销售人员详细了解产品；二要合理评估自身需求，根据家庭财务状况选择合适的产品；三要认真阅读合同，仔细研读保险合同条款，“尤其注意保单封面的风险提示语、保险金额、现金价值、保障责任、责任免除等部分”。
在低利率时代，银保产品凭借4.5%甚至5%以上的年化收益率，迅速蹿红为市场宠儿，这是投资者用脚投票的结果，也是市场的必然选择。然而，值得注意的是，在股市、债市表现不太理想的大环境下，保险的高收益还能坚挺多久？长此以往，能不能经得起市场的检验？如此高收益，会不会为将来的兑付埋下一些隐忧？这些问题仍留待我们进一步观察。
