过了圣诞节，距离2010年的终结不过一周时间了，从理财的角度看，今年注定是一个多事的年头。在宏观层面，国际经济的风云变化与国内的通胀、流动性过剩让加息、提高存款准备金率、控制信贷规模、收紧房贷等成为今年银行政策的关键词；而在微观层面，在上市银行业绩的集体大翻身的同时，服务收费的乱象却也引发了一场至今还未有下文的全民大讨论。对于老百姓的钱袋子来说，今年的形势也只能用“严峻”二字来形容，收益率较高的信贷类产品被叫停了，而放在银行的存款越来越不值钱了，这场保卫资产的战役仅仅才打了开头。

　　银行

　　银行今年“吸金”将达7万亿

　　在楼市调控、股市调整大半年的2010年，理财产品加大力度“吸金”。相关统计数据显示，2010年银行理财产品的发行规模预计达到7万亿元。换言之，2010年约7万亿元资金投向了银行理财产品，相比去年约4.8万亿元的发行规模增长46%，再创新高。相对稳健的银行理财产品再度成为避险资金停歇的港湾。

　　结构性理财产品收益最高

　　据普益财富相关统计报告，截至12月20日，2010年商业银行共发行了约9958款理财产品，募集资金规模估计约为7万亿元人民币。其中，保证收益型产品约3328款，保本浮动收益型产品约1134款，非保本浮动收益型产品约5496款。

　　不同类型的理财产品收益率表现出较大差异。据普益财富统计数据。2010年人民币债券类产品平均到期收益率约为2.33%，外币债券类产品平均实际到期收益率约为1.8%，信贷类产品平均实际到期收益率约为3.42%，结构性产品最高，平均实际到期收益率约为3.73%。

　　不过，结构性产品虽然有实现高收益的可能，但也有实现最低收益的可能，不同的产品差异较大，取决于银行的产品设计和研发能力以及挂钩标的走势的研判能力。据普益财富统计数据，2010年未实现预期收益的产品占全部理财产品（同时存在预期收益和到期收益的产品）的比例约为0.97%，在未实现预期收益率的产品中，结构性产品占比近80%。

　　6个月以下产品占比达76%

　　2010年银行理财产品延续了短期化的特点，顺应理财客户对资金流动性的要求。各种短期限理财产品在股市振荡期受到了追捧。据普益财富统计，2010年，银行理财产品的期限分布主要集中于6个月以下期限，市场占比高达76%，其中，1个月以下期限产品市场占比为23.91%，1个月至3个月期为31.54%，3个月至6个月期为20.63%。

　　95%的QDII产品净值上升

　　QDII产品一度深陷亏损泥潭，不过随着今年海外主要股票市场的回暖以及大宗商品价格上涨，QDII产品净值呈现全面回升的迹象。据普益财富统计数据，目前仍在运行的255款银行系QDII产品中，共241款产品净值上升，占比近95%。