每年“3·15”期间，投连险都会成为金融服务业中被投诉的“重灾区”，《经济参考报》记者梳理新浪财经3·15曝光台案例发现，不少消费者由于销售人员对产品解释不清、风险提示不明确，被误导购买投连险产品，导致损失较重。

　　专家建议，消费者投保前应当仔细了解产品性质和条款约定，不盲目，不冲动，不偏信营销人员的口头承诺。

　　风险提示不明 账户成糊涂账

　　湖北的梁先生投诉称，2007年他通过保险公司业务员购买了一款名为“信诚(运筹)慧选投资连结保险”的投连险产品，主险每年1800元，追加2万元投资，8年内他一直没有中断缴费，但始终认为自己有被误导销售之嫌。

　　“当时业务员说长期持有肯定能赚钱，没有给我做投资风险承受力评估，或者投资风险的提示。因为保险条款内容复杂，等我真正明白保单内容并发现自己账户亏损的时候，保险公司却回复我说，我在保单上签字就代表我已经明确一切风险。”梁先生称，关于合同内“持续奖金”等比较复杂的条款内容的含义，他并未从业务员口中得到解释，因此后来曾多次拨打保险公司客服电话咨询。不过，保险公司客服人员也不能解释清楚，并将这一问题转至后台人员。“后台人员态度强势，说关于所有内容，公司网页都会有提示，如果我在合同上签字，就代表我已经明白它的含义，但如果真的有清楚的提示，我会一而再再而三地询问吗？”

　　投连险实质上是“终身寿险+个人投资账户”的组合。投保人所缴保费用于“投资”和“保障”两方面：在投资方面，保费在扣除初始费用后进入独立的投资账户，由保险公司专业投资人员进行投资操作，成为投资账户价值；在保障方面，投资账户中的资金会被定期扣除风险保费，用于提供风险保障。当保险责任发生时，保险公司给付的保险金额也体现为“投资功能”和“保障功能”两部分：一部分为投资账户价值，一部分作为风险保障的风险保额。

　　由于投资属性的存在，投连险收益率水平波动较大，因此风险也较高。早在1999年，中国平安率先在国内推出投连险产品，由于该产品兼具保障功能和投资功能，缴费灵活，受到市场垂青。然而，2002年资本市场持续低迷，投连险亏损严重，加之销售误导，在全国引发退保潮，此后保险公司相继停售该险种。不过，进入2007年，投连险借力火热的股市卷土重来，此后股市逆转，投连险账户出现大幅“缩水”。像梁先生一样在高位“入市”的投保人此时可能不得不承受投资损失，8年来梁先生账户已经“缩水”了3000多元。

　　保险有风险 投资需谨慎

　　去年下半年以来，股市出现一波牛市行情，投连险销售也持续增加。根据保监会公布的数据，2014年全年投连险新增保费收入为289.5亿元，仅2014年12月一个月，投连险独立账户新增交费就达到774751万元，其中光大永明人寿新增投连险账户保费持续居首位，为668984万元，泰康人寿12月新增保费金额35327万元位居第二。排名第三的就是信诚人寿新增保费为13780万元。2015年1月，投连险账户单月平均收益2.24%。