情况并非偶发。近四年，内地客户到香港投保的新单保费年均增幅高达50%，而2010年这一比例仅为7.5%，规模也只有40余亿港元。

　　一些内地客不远千里赴港购买保险的背后，是对财富传承、资产分散配置和对高保障保险产品的需求不断增加。香港保险业监理处（下称“保监处”）此前曾在接受21世纪经济报道香港记者采访时表示，内地访客主要购买保障为主的保险产品，包括传统人寿、储蓄、分红及健康医疗险等保障成份较高的保险产品。

　　保费低、保障高、收益高……市场上关于香港保险的这些传说准确吗？异地投保的风险又该如何评估？

　　鉴于市场的高关注度，9月20日和10月25日，21世纪经济报道“最保险”周刊曾分别推出“香港保单”系列专题一、二，透视同样颇受关注的另一类保险—两地重疾险差异，对香港和内地重疾险产品的价格、保障范围、定价差异进行过详细比较。

　　本文作为系列专题的第三篇，将聚焦储蓄型保险，通过对内地和香港的少儿教育金保单进行对比，展示两地储蓄型保险产品，由于两地保险市场成熟度、投资环境和经营理念的不尽相同，而产生的较多差异。

　　四份保单性价比大比拼

　　21世纪经济报道记者选取了两地共四份保险计划书进行详细比较。其中一类为少儿教育金保险，另一类为退休保障计划。

　　假设为8岁男孩购买总保费约合人民币47万元上下的少儿储蓄类保险，香港B公司和内地G公司出具的两份保单的对应保额分别为5万美元（折合人民币30.76万元，以1美元=6.1523人民币元计价，下同）和19.86万元人民币。每年领取的教育金或保证现金这部分，香港B公司5年后开始返还，直到终身；内地G公司则从投保当年就开始返还至17岁。这两种方式哪种更划算，与被保险人的预期和工作生活情况大有关连。

　　到第13个保单年度结束即被保险人年满21周岁后，香港B保单13年领取现金累计为2.35万美元（折合为人民币14.458万元），而内地G保单为25.216万元人民币，差距近1倍。以该阶段的现金领取额看，内地保单完胜。如果投保人希望教育金尽早发挥作用，选择内地这份保单更合适。

　　如果投保人希望为子女留下一份长期生效的储备基金，则香港保单设计更为适宜其需求。假设香港B保单的被保险人在30岁退保，其保单对应的现金价值总额为27.4万美元。再加上此前已经领取的4.9万美元，总计为32.3万美元（折合为人民币198.7万元）。内地G公司保单由于在21周岁之后不再发放教育金，直到45岁可再领取满期保险金即所交保费46.5万元，加上此前领取的25.216万元，共计领取额度71.7万元。这一阶段，香港保单回报又高出不少。

　　但要特别注意的是，上述提及的香港B保单的现金价值总值并不保证。保证的现金价值仅为约3.7万美元，不能确定额度的终期红利高达23.7万美元。

　　根据香港B公司保单计划书，终期红利将于第5个保单周年日起，在索取身故赔偿、退保或终止保单时派发。红利按照公司投资回报、费用、索偿和保单失效等经验，以及公司派发红利的理念而厘定，每年公布。但终期红利到底如何计算得来，并没有详细说明。只有一句非常重要的提示：终期红利根据公司现时预期之红利率所计算而非保证，实际所得价值可能比上述金额更高或更低。

　　再来看退休年金保险，针对一位35岁男士的退休保险计划，香港P公司保单保至终身，55岁开始每年领取11383美元至100岁，内地P公司保单保至88岁，第二个保单周年日起至林先生60周岁前，每两年可领取生存保险金8000元，林先生60周岁、70周岁和80周岁的保单周年日可分别额外领取祝寿金4000元、8000元和12000元。这两份保单一份注重前期领取，一份注重后期领取。两份保单都有红利领取功能。