精算师“出身”不同影响产品风格
“北美或英国的精算师资格认证虽然都是西方的认证体系，但实际上却有着很大的区别。”章晖告诉理财周报记者。
美国的认证相对简单，参加考试者也较多,除基础部分一致外，后续内容会让学员选择考核方向如寿险、财险、资产评估等。而英国体系中精算师必须通过所有这些方向的考试，需要掌握更多更全面的知识。
既然美、英的认证体系之间存在着明显区别，那么其背后的原理又有何差异呢？这种师承对于产品设计精算师会有什么影响呢？
属于英国精算体系的新华人寿首席精算师杨智呈告诉理财周报记者，“精算师设计产品时考虑问题的方式，与其受到的教育有着密切联系。比如美国体系更加注重市场效应，而英国产品则更注重遵循对客户的公平性原则。”
而英国准精算师的学习实践背景，直接影响其供职的新华人寿保险产品的特点，新华分红产品采取保额分红方式；万能产品采取双重结算；投连产品只设置一个账户。杨智呈就是这些产品创新背后的策动者之一。
以分红险为例，现在中国市场上大多数属于现金分红产品，与此相对的则是“英式分红”，也称为“保额分红”，即客户的分红所得累积在其保险合同中的保额之上。
如某女士在25岁购买了10万元保额的这类产品，按照中档红利水平测算，她到70岁时拥有的保额及其他红利将达到35万元。
因而这种分红型保险被通俗地称为“会长大的保险”。新华保险、太平洋人寿、太平人寿和恒安标准人寿保险公司近年都在主打英式分红产品。
虽然对中国的客户而言，往往更倾向于可以得到现金的美式分红方式。但实际上，两种分红方式对于保险公司的运作却有一定差异。
在现金分红体系下，客户实际上在与股东分享利益，两者之间的关系存在一定的矛盾；然而根据英式分红的规定，股东只有在客户获得分红时才可能获得分红，且之间的比例是在事先确定的，公司只有把总的分红池做大，才能保证股东利益，所以股东与客户利益的一致性较高。
用微信“扫一扫”，精彩内容随时看
